As jy 'n opsie om voorraad te koop as betaling vir jou dienste te ontvang, kan jy inkomste te hê wanneer jy die opsie kry, wanneer jy die opsie uit te oefen, of wanneer jy ontslae raak van die opsie of voorraad ontvang wanneer jy die opsie uit te oefen. Daar is twee tipes van voorraad opsies: Options onder 'n werknemer voorraad aankoop plan of 'n aansporing voorraad opsie (ISO) plan toegestaan word statutêre voorraad opsies. Stock opsies wat toegestaan nie onder 'n werknemer voorraad aankoop plan of 'n ISO plan is nonstatutory voorraad opsies. Verwys na publikasie 525. Belasbare en Belasting Vrye Inkomste. vir hulp in die bepaling of jy het 'n statutêre of 'n nonstatutory voorraad opsie toegestaan. Statutêre Stock Options As jou werkgewer verleen jy 'n statutêre voorraad opsie, jy oor die algemeen sluit nie enige bedrag in jou bruto inkomste wanneer jy ontvang of uit te oefen die opsie. U kan egter onderhewig wees aan alternatiewe minimum belasting in die jaar wat jy 'n ISO oefen. Vir meer inligting, verwys na die vorm 6251 instruksies (PDF). Jy het belasbare inkomste of aftrekbare verlies wanneer jy die voorraad wat jy gekoop het deur die opsie uitgeoefen verkoop. Jy hanteer die algemeen hierdie bedrag as 'n kapitaalwins of verlies. As jy egter nie aan spesiale Holding tydperk vereistes, sal jy het om te behandel inkomste uit die verkoop as gewone inkomste. Voeg hierdie bedrae wat as lone behandel, om die basis van die voorraad in die bepaling van die wins of verlies op die aandele ingesteldheid. Verwys na publikasie 525 vir spesifieke besonderhede oor die tipe voorraad opsie, asook reëls vir wanneer inkomste berig en hoe inkomste gerapporteer vir inkomstebelasting doeleindes. Aansporing Stock Opsie - na oefening 'n ISO, moet jy van jou werkgewer 'n Vorm 3921 (PDF), Oefening van 'n aansporing Stock Opsie Onder Artikel 422 (b). Hierdie vorm sal belangrike datums en waardes wat nodig is om die korrekte bedrag van die kapitaal en gewone inkomste (indien van toepassing) moet berig oor jou terugkeer bepaal rapporteer. Werknemer Aandelenaankoop Plan - Na jou eerste oordrag of verkoop van voorraad verkry deur 'n onder 'n werknemer voorraad aankoop plan toegestaan opsie uitoefen, moet jy van jou werkgewer 'n Vorm 3922 (PDF), oordrag van Stock verkry deur 'n werknemer Aandelenaankoop Plan onder artikel 423 (c). Hierdie vorm sal belangrike datums en waardes wat nodig is om die korrekte bedrag van die kapitaal en gewone inkomste te berig oor jou terugkeer bepaal rapporteer. Nonstatutory Stock Options As jou werkgewer verleen jy 'n nonstatutory voorraad opsie, die bedrag van die inkomste in te sluit en die tyd wat dit hang af of die billike markwaarde van die opsie geredelik vasgestel kan word in te sluit. Geredelik Bepaal billike markwaarde - As 'n opsie aktief verhandel op 'n gevestigde mark, kan jy maklik die billike markwaarde van die opsie te bepaal. Verwys na publikasie 525 vir ander omstandighede waaronder jy geredelik die billike markwaarde van 'n opsie en die reëls te bepaal wanneer jy inkomste vir 'n opsie met 'n geredelik bepaalbare billike markwaarde moet aanmeld kan bepaal. Nie geredelik bepaalbare billike markwaarde - Die meeste nonstatutory opsies het nie 'n geredelik bepaalbare billike markwaarde. Vir nonstatutory opsies sonder 'n geredelik bepaalbare billike markwaarde, is daar geen belasbare gebeurtenis wanneer die opsie toegestaan, maar jy moet in inkomste die billike markwaarde van die voorraad ontvang op oefening insluit, minus die bedrag betaal, wanneer jy die opsie uit te oefen. Jy het belasbare inkomste of aftrekbare verlies wanneer jy die voorraad wat jy deur die opsie uitgeoefen het verkoop. Jy hanteer die algemeen hierdie bedrag as 'n kapitaalwins of verlies. Vir spesifieke inligting en verslagdoening vereistes, verwys na publikasie 525. Laaste Nagegaan of Opdateer: September 20, 2016Employee Stock Options (ESO) Deur John som. CTA, PhD, stigter van HedgeMyOptions en OptionsNerd Werknemer voorraad opsies. of ESOs, verteenwoordig 'n vorm van ekwiteitvergoedingskemas deur maatskappye om hul werknemers en bestuurders toegestaan. Hulle gee die houer die reg om die maatskappy voorraad aan te koop teen 'n spesifieke prys vir 'n beperkte tydsduur in hoeveelhede uitgespel in die opsies ooreenkoms. ESOs verteenwoordig die mees algemene vorm van ekwiteitvergoedingskemas. In hierdie handleiding, die werknemer (of begiftigde) ook bekend as die optionee, sal leer om die basiese beginsels van die ESO waardasie, hoe hulle verskil van hulle broers in die genoteerde (beursverhandelde) opsies familie, en wat risiko's en voordele wat verband hou met die hou van hierdie tydens hul beperkte lewe. Daarbenewens sal die risiko van ESOs wanneer hulle in die geld versus vroeë of voortydige oefening kry ondersoek. In hoofstuk 2, beskryf ons ESOs op 'n baie basiese vlak. Wanneer 'n maatskappy besluit dat dit wil sy werknemer belange in lyn met die doelwitte van die bestuur, 'n manier om dit te doen, is om vergoeding te reik in die vorm van aandele in die maatskappy. Dit is ook 'n manier om uitstel vergoeding. Beperkte voorraad toelaes, aansporing voorraad opsies en ESOs almal vorms ekwiteitvergoedingskemas kan neem. Terwyl beperkte voorraad en aansporing voorraad opsies is belangrike gebiede ekwiteitsvergoedingskemas, hulle sal nie hier ondersoek. In plaas daarvan, is die fokus op nie-gekwalifiseerde ESOs. Ons begin deur die verskaffing van 'n gedetailleerde beskrywing van die sleutelterme en konsepte wat verband hou met ESOs vanuit die perspektief van werknemers en hul eie belang. Vestigende. verval datums en verwagte tyd om verstryking, wisselvalligheid pryse, staking (of oefening) pryse, en baie ander nuttige en noodsaaklike begrippe verduidelik. Dit is belangrike boustene van die begrip ESOs 'n belangrike grondslag vir die maak van ingeligte keuses oor hoe om jou ekwiteitvergoedingskemas bestuur. ESOs word aan werknemers as 'n vorm van vergoeding, soos hierbo genoem, maar hierdie opsies het geen bemarkbare waarde (omdat hulle nie handel te dryf in 'n sekondêre mark) en is oor die algemeen nie-oordraagbaar nie. Dit is 'n belangrike verskil dat in meer besonderhede in Hoofstuk 3, wat basiese opsies terminologie en konsepte dek sal ondersoek word, terwyl die klem op ander ooreenkomste en verskille tussen die verhandel (genoteer) en nie-verhandel (ESO) kontrakte. 'N Belangrike kenmerk van ESOs is hul teoretiese waarde, wat in Hoofstuk 4. teoretiese waarde is afgelei van' opsie prysing modelle soos die Black-Scholes (BS), of 'n binomiale prysing benadering. Oor die algemeen, is die BS model deur die meeste aanvaar as 'n geldige vorm van ESO waardasie en vergader Financial Accounting Standards Board (FASB) standaarde, in die veronderstelling dat die opsies nie dividende betaal. Maar selfs al is die maatskappy nie betaal dividende, is daar 'n dividend betaal weergawe van die BS model wat die dividend stroom kan neem in die pryse van hierdie ESOs. Daar is voortdurende debat in en uit die akademie, intussen, oor hoe om die beste waarde ESOs, 'n onderwerp wat ver buite hierdie handleiding. Hoofstuk 5looks na wat 'n begunstigde moet dink oor wanneer 'n ESO toegestaan deur 'n werkgewer. Dit is belangrik vir die werknemer (begiftigde) om die risiko's en potensiële voordele van ESOs eenvoudig hou totdat hulle verval verstaan. Daar is 'n paar gestileerde scenario's wat nuttig in te illustreer wat op die spel en wat om te kyk uit vir wanneer die oorweging van jou opsies kan wees. Hierdie segment dus beskryf sleutel uitkomste te hou jou ESOs. 'N algemene vorm van bestuur deur werknemers om risiko te verminder en sluit in winste is die vroeë (of voortydige) oefening. Dit is 'n bietjie van 'n dilemma, en stel 'n paar moeilike keuses vir ESO houers. Uiteindelik sal hierdie besluit afhang van dié persoonlike risiko-aptyt en spesifieke finansiële behoeftes, sowel as in die kort - en langtermyn. Hoofstuk 6 kyk na die proses van vroeë uitoefening, die finansiële doelwitte tipies van 'n begunstigde wat hierdie pad (en verwante kwessies), plus die gepaardgaande risiko's en belastingimplikasies (veral kort termyn laste). Te veel houers staatmaak op konvensionele wysheid oor ESO risikobestuur wat ongelukkig kan met botsende belange gelaai, en dus nie noodwendig die beste keuse wees. Byvoorbeeld, kan die algemene praktyk van die aanbeveling van vroeë uitoefening om bates te diversifiseer nie die gewenste optimale uitkomste. Daar is handel offs en geleentheidskoste wat noukeurig moet ondersoek word. Behalwe die verwydering van die verband tussen werknemer en maatskappy (wat die bewering een van die beoogde doeleindes van die toekenning was), die vroeë uitoefening ontbloot die houer van 'n groot belasting byt (op gewone inkomste belasting tariewe). In ruil, die houer nie sluit in sommige waardevermeerdering op hul ESO (intrinsieke waarde). Ekstrinsieke. of tydwaarde, is werklike waarde. Dit verteenwoordig waarde eweredig aan waarskynlikheid van die verkryging van meer intrinsieke waarde. Alternatiewe bestaan vir die meeste houers van ESOs vir die voorkoms van premature oefening (bv oefen voor die vervaldatum). Verskansing met gelys opsies is een so 'n alternatief, wat kortliks in Hoofstuk 7 verduidelik saam met 'n paar van die voor - en nadele van so 'n benadering. Werknemers in die gesig staar 'n komplekse en dikwels verwarrende belastingaanspreeklikheid prentjie by die oorweging van hul keuses oor ESOs en die bestuur daarvan. Die belastingimplikasies van vroeë uitoefening, 'n belasting op intrinsieke waarde as vergoeding inkomste, nie kapitaalwins, kan pynlik wees en mag nie nodig wees jy een keer bewus van 'n paar van die alternatiewe is. Maar verskansing verhoog 'n nuwe stel van vrae en gevolglike verwarring oor belastinglas en risiko's wat buite die bestek van hierdie handleiding. ESOs gehou word deur miljoene mense en bestuurders in en nog vele meer wêreldwyd in besit is van hierdie dikwels misverstaan bates bekend as ekwiteitvergoedingskemas. Probeer om 'n handvatsel op die risiko's, beide belasting en regverdigheid te kry, is nie maklik nie, maar 'n bietjie moeite te verstaan van die beginsels sal 'n lang pad in die rigting van Demystifying ESOs gaan. een wat hopelik sal bemagtig om die beste keuses te maak oor jou finansiële future. Server Fout in / Aansoek - Op dié manier, wanneer jy gaan sit met jou finansiële beplanner of rykdom bestuurder, kan jy 'n meer ingeligte gesprek te hê. 'N potensieel gevaarlike Request. Path waarde is bespeur van die kliënt (). Beskrywing: 'n verwerkte uitsondering plaasgevind het tydens die uitvoering van die huidige web versoek. Gaan asseblief die stapel spoor vir meer inligting oor die fout en waar dit sy oorsprong in die kode. Uitsondering Besonderhede: System. Web. HttpException: 'n potensieel gevaarlike Request. Path waarde is van die kliënt waargeneem (). 'N verwerkte uitsondering is tydens die uitvoering van die huidige web versoek gegenereer. Inligting met betrekking tot die oorsprong en plek van die uitsondering geïdentifiseer kan word met behulp van die uitsondering stapelspoor below. Stock opsies en werknemer aandele Tot my verbasing, 'n klomp mense wat ek onderhoud by Acquia nie verstaan voorraad opsies of het nog nooit gehoor van dit. Hierdie blog post verduidelik wat aandele-opsies is nie. Dit is 'n baie tegniese onderwerp, maar ter wille van hierdie post, gaan ek dit regtig eenvoudig te hou en maak 'n paar oor-vereenvoudiging. In wese is, 'n voorraad opsie is 'n reg gegee om 'n werknemer te koop voorraad op 'n stadium in die toekoms teen 'n vasgestelde prys. Wanneer 'n maatskappy is gestig, die stigters besit 100 van die maatskappy. Toe hulle in te samel geld van beleggers, gee hulle 'n deel van die maatskappy se aandele in ruil vir geld. Behalwe dat, sal die meeste institusionele beleggers vereis dat jy te vestig 'n opsie swembad wat gewoonlik verantwoordelik vir 10 tot 20 van die maatskappy. So as jy 30 van jou maatskappy verkoop aan 'n belegger 2 miljoen dollar, en jy eenkant 10 vir die opsie swembad, die stigters steeds besit 60 van die voorraad en het 2 miljoen dollar om te werk met. Na 'n opsie swembad is baie algemeen vir 'n onderneming gerugsteun begin, en redelik ongewoon vir die meeste klein ondernemings. Op Acquia. Dit is 'n onderneming gerugsteun maatskappy, gee ons ons voltydse werknemers aandele-opsies op die top van 'n mededingende salaris. Hierdie opsies kom uit ons opsie swembad. As jy 'n werknemer van 'n begin, aandele-opsies is 'n groot deal as jy gaan om voorraad opsies te ontvang as deel van jou vergoeding. Dit is 'n groot deal, want dit beteken dat jy het die opsie om 'n aandeelhouer te wees en om te deel in die winste. Dit is 'n groot deel van die startup kultuur, en 'n belangrike rede waarom top ingenieurs verkies onderneming gerugsteun starters. So wat presies beteken dit vir jou as 'n werknemer Wanneer jy aansluit by 'n begin as 'n werknemer, bykomend tot jou salaris, jy dalk 10,000 voorraad opsies teen 'n trefprys van 1 per aandeel toegestaan. Diegene opsies is geneem uit die voorraad opsie swembad wat opsy veral is vir werknemers. In ons voorbeeld hierbo, alle werknemers saam kan besit tot 10 van die maatskappy. Wanneer die maatskappy is gestig, die voorraad is basies waardeloos. Die stigters, die werknemers en die beleggers sal wil steeds die verhoging van die waarde van die maatskappy, en by uitbreiding, die waarde van die maatskappy se voorraad. Ten tyde van 'n afrit, die voorraad is hopelik 100 per aandeel of meer die moeite werd. So as jy 10,000 opsies toegestaan teen 'n trefprys van 1 per aandeel, kan jy koop 10,000 aandele vir 10,000. Maar op daardie stadium, die aandele is onmiddellik werd 1000000 as oor die jare, die aandele prys het gestyg tot 100 per aandeel. Met ander woorde, kan die 10,000 aandele wat jy het wanneer jy aangesluit het, jy maak 'n 990,000 wins op die top van jou salaris. Verleen, kan die waarde van die maatskappy nie altyd optrek, of is dit dalk nie optrek so vinnig, maar dit is beslis kon. Honderde Google werknemers geword miljoenêrs oornag wanneer Google openbare gegaan. Honderde Google werknemers verlaat op Facebook aan te sluit - nie omdat hulle 'n beter salaris, maar 'n paar van Facebooks pre-IPO voorraad opsies te kry. Wanneer 'n begin groei en suksesvol is, sal die prys styg met verloop van tyd. Op dieselfde tyd, indien die maatskappy versuim, die werknemer aandele sal waardeloos wees. Die rede starters gebruik voorraad opsies is omdat dit hulle in staat stel om aan te trek en te behou 'n hoë-gehalte mense teen 'n redelike salarisse. Jy kan kies om te werk te gaan vir 'n begin vir 85000 per jaar in salaris en 10.000 voorraad opsies toegestaan meer as 4 jaar, of jy kan kies in salaris te werk vir 'n maatskappy vir 90.000 en kry geen voorraad opsies glad. Wil jy die verminderde salaris en 'n paar risiko en swaai vir die heinings te neem, of jy doen jy verkies voorspelbaar sonder die potensiaal vir 'n groot onderstebo My eerste werk uit die kollege Ek het gewerk vir 'n onderneming gerugsteun begin wat my twee rondes van voorraad toegestaan opsies - beide toekennings is waardeloos gelewer as die maatskappy die borrel didnt oorleef in 2001. Net so, ek het nooit die keuse om die werk te gaan om dit begin spyt. Ek nog steeds betaal 'n billike salaris, ek het baie geleer en net lief vir die aanloop kultuur wat ons geskep het. Ek glo vas daar is 'n entrepreneur weggesteek in baie van die beste mense. Vir diegene, die daaglikse bevrediging van die werk met 'n hoë-gehalte kollegas in 'n vinnig groeiende maatskappy, en die vermoë om te deel in die maatskappy se sukses as 'n aandeelhouer, is 'n baie meer as 'n groter salaris en voorspelbaarheid werd. Ek het geweet dat ware was vir my toe ek 21 was, en ek weet dit is steeds waar noudat Im 31. Terug in 2003, het ek by eBay en is sowel toegestaan sommige voorraad opsies. Op daardie tydstip eBay werknemers verdien 'n aansienlike bedrag geld te danke aan hierdie aandele-opsies. Dieselfde storie by Accenture. My geleer: 1. Ja, jy kan 'n aansienlike bedrag geld 2. Belasting regulasie kan die pret te bederf (bv In België, belasting het vooraf betaal moet word, selfs wanneer jou opsies onder die water bly). 3. In sommige lande, moet jy voorraad opsies vir 'n paar jaar te hou voor vestiging. (Bv Italië) 4. Die meeste maatskappye vereis dat jy die opsies vestig wanneer jy verlaat 5. Die ergste van alles is die vensters van latwerk wanneer kwartaallikse resultate is op die punt om gepubliseer: alle handel deur werknemers is verbode. Aandele prys was dikwels besonder hoog gedurende hierdie gesluit vensters. Belangrikste gevolgtrekking: Ja, hulle het 'n groot opwaartse potensiaal, veral in Silicon Valley. As jy 'n slim werknemer, jy dit kombineer met call opsies. Die werklikheid is dat die meeste van my voormalige kollegas wat toegeken voorraad opsies nooit enige geld gekry van hulle af. Dit het regtig die regte kombinasie van tegnologie, leierskap maatskappy, tydsberekening, opsies, en so aan die moeite werd om 'n potensiële werknemer te wees. Ive het in 'n paar starters waar ek basies geïgnoreer die voorraad opsies vir 'n aantal redes, insluitend: Gebrek aan mededingende produk. Die maatskappy didnt blyk te wees in 'n mark waar 'n beduidende innovasie moontlik sou wees, gebaseer op die leierskap en produkte wat hulle aan die werk was op. Vestigingsperiode te lank. Ek is nie seker wat is normaal hier, maar 4-5 jaar was 'n bietjie lank vir 'n tegnologie begin, ek weet nie te veel mense wat werk in startups wat geneig is om te hou om so lank, en as hulle dit doen, is om hul vaardighede soms beskou as begin stagneer. In sulke gevalle het ek uiteindelik spandeer 'n geruime tyd by die maatskappy in elk geval, maar net omdat ek was tevrede met die salaris ten tyde, en aanvaar dat óf die maatskappy of ek rond wouldnt wees teen die tyd dat 'n opsies is gevestig. My ondervinding is dat die tipiese vestigingstydperk is vier jaar met behulp van maandelikse vestiging met 'n een jaar krans. Die een jaar krans beteken dat jy dit nie frokkie vir 'n jaar en dan haal deur vestigende 25 van die voorraad opsies aan die een jaar herdenking. Daaropvolgende vestiging gebeur maandelikse. Dit lyk na die industrie standaard in tegnologie start-ups. Discussion van finansiële verslagdoening vir werknemer voorraad opsies: laste of ekwiteit Eerste Online: 3 Julie 2013 Haal hierdie artikel as: Peasnell, K. Ds rekening Stud (2013) 18: 683. doi: 10,1007 / s11142-013-9236-9 509 Views Abstract Barth, Hodder, en Stubben ondersoek hoe die risiko en verwagte opbrengs van bestaande aandele wissel as 'n funksie van die bedrag van die uitstaande werknemer voorraad opsies (ESOs), vind dat die vereniging is 'n negatiewe een, in ooreenstemming met ESOs om aandele-agtige karakter. Hulle stel voor dat hul benadering kan gebruik word om die kwessie van die beste manier om ander komplekse finansiële eise kenmerk aan te spreek. Die studie is goed uitgevoer en bied 'n Prikkelende bydrae tot die debat. Dit is egter ver van duidelik dat die skuld of aandele vraag opgelos kan word op hierdie wyse. Hul benadering effektief definieer 'n las as 'n finansiële eis dat eienskappe soortgelyk aan vaste-koers skuld het. Ek gee voorbeelde van die beperkings van hierdie perspektief, begin deur dit te vergelyk ESOs wat gevestig met aandele met dié in kontant vereffen. Of 'n eis word as 'n las of ekwiteitsinstrument is van min belang as dit is net 'n kwessie van balans aanbieding. Die werklike vraag is die implikasies vir inkomste meting. Ek stel voor vordering kan die beste gedoen word as ons begin met Penmans voorstel dat bates en laste in bedryfs - en finansiële items geskei, 'n benadering wat baie eise wat aandele-agtige eienskappe, soos ongevestigde ESOs het, binne die kategorie bedryfstelsel aanspreeklikheid sal insluit. Sodra 'n eis ophou om 'n bedryfstelsel iteme. g wees. wanneer 'n ESO veststhe benadering in die papier voorgestel kan dan gebruik word om vas te stel hoe dit moet geklassifiseer word. Sleutelwoorde Werknemer voorraad opsies laste of ekwiteit Inkomste meting JEL Klassifikasie Verwysings Financial Accounting Standards Board (2007). Voorlopige uitsig: Finansiële instrumente met eienskappe van ekwiteit. FASB. Hagopian, K. (2006). Afskrywing werknemer voorraad opsies is onbehoorlike boekhouding. Kalifornië Management Review, 48. 136156. CrossRef Hancock, P. Mendoza, R. G. amp Merton, R. C. (2005). 'N Voorstel vir afskrywing werknemer kompenserende voorraad opsies vir finansiële verslagdoeningsdoeleindes. Tydskrif vir Toegepaste Korporatiewe Finansies, 17. 95101. CrossRef Hull, J. amp White, A. (2004). Hoe om n werknemer voorraad opsies te waardeer. Finansiële Ontleders Journal, 60. 114119. CrossRef Kaplan, R. amp Palepu, K. (2003). Afskrywing voorraad opsies: 'n billikewaarde-benadering. Harvard Business Review, 81. 105108. Landsman, W. R. Miller, B. L. Peasnell, K. V. amp Yeh, S. (2011). Doen beleggers verstaan regtig vuil oorskot Die Rekeningkunde Review, 86. 237258. CrossRef Landsman, W. R. Peasnell, K. V. Pous, P. F. amp Yeh, S. (2006). Watter benadering tot rekeningkunde vir werknemer voorraad opsies beste weerspieël mark pryse Beoordeling van Rekeningkunde Studies, 11. 203245. CrossRef Lpez-Espinosa, G. Maddocks, J. amp Polo-Garrido, F. (2012). Koöperasies en die aandele-laste legkaart: Kommer vir rekeningkundige standaard-etters. Rekeningkunde Horizons, 26. 767787. CrossRef Penman, S. (2009). Finansiële state-analise en sekuriteit waardasie (4e uitg.). McGraw-Hill: New York. Swieringa, R. J. (1981). Die silwer gevoer effekte van sonskyn mynbou. Die Rekeningkunde Review, 56. 166176. Kopiereg inligting Springer ScienceBusiness Media New York 2013
No comments:
Post a Comment